Các Bí Mật để Xác định Quy Mô Vị Trí Thị Trường Chứng Khoán

Khi giao dịch trên thị trường chứng khoán, quy mô vị trí là nơi tất cả các công cụ quản lý tiền kết hợp với nhau. Nó có lẽ là phần quan trọng nhất trong các quy tắc quản lý tiền thị trường chứng khoán của bạn. Kích thước vị trí chỉ đơn giản là quyết định bạn sẽ tham gia bất kỳ một giao dịch thị trường chứng khoán nào. Bạn có thể tính toán kích thước vị trí của mình với các công cụ khác của quản lý tiền thị trường chứng khoán, tổn thất tối đa và điểm dừng của bạn.

Nhưng, nhiều nhà giao dịch thị trường chứng khoán nghĩ rằng họ đang làm một công việc đầy đủ là đứng quy định bằng cách chỉ có một điểm dừng tại chỗ. Mặc dù điều này sẽ cho họ biết khi nào nên thoát khỏi một thị trường chứng khoán, và sẽ giảm tối đa, xác định mức độ rủi ro của họ, nó sẽ không trả lời câu hỏi bao nhiêu hoặc bao nhiêu đơn vị họ có thể mua.

Nếu bạn đã tính toán lỗ tối đa và điểm dừng của bạn, bạn có thể lấy các giá trị này và cắm chúng vào một công thức sẽ tính toán số lượng cổ phiếu bạn có thể mua mà không vượt quá mức giảm tối đa của bạn. Mặc dù thật dễ dàng, nhưng công thức tôi sắp cho bạn là vô cùng mạnh mẽ. Lượng cổ phiếu cho vị trí của bạn bằng với mức giảm tối đa của bạn chia cho kích thước dừng của bạn.

Bạn đã quen thuộc với tổn thất tối đa là gì; nhưng có thể không hiểu được thuật ngữ quy mô điểm dừng. Kích thước điểm dừng là sự khác biệt giữa giá nhập cảnh và giá trị dừng của bạn. Trong trường hợp bạn tham gia vào thị trường chứng khoán bằng giao dịch một đô la và đặt khoản lỗ dừng ở mức 90 xu, giá trị dừng là sự khác biệt giữa giá nhập cảnh và giá cổ phiếu của bạn, mười xu. Ngay khi bạn nhập các giá trị này vào công thức, bạn có thể tính toán số lượng cổ phiếu bạn cần mua để bạn không bao giờ mạo hiểm hơn mức giảm tối đa của mình.

Chúng ta hãy xem cách công thức hoạt động trong thực tế. Nếu giao dịch của bạn nổi là 20.000 đô la và bạn đang mạo hiểm 2%, khoản lỗ tối đa của bạn sẽ là 400 đô la. Nếu giá đầu vào thị trường chứng khoán của bạn là một đô la và giá trị dừng dừng của bạn là 90 xu, kích thước dừng của bạn có thể là mười xu. Bây giờ, số lượng cổ phiếu bằng với mức giảm tối đa của bạn chia cho kích thước dừng của bạn. Trong ví dụ này, bạn có thể mua 4.000 cổ phiếu. Nếu hàng tồn kho này đạt đến điểm dừng của bạn và bạn phải rời khỏi nơi này, bạn biết rằng bạn sẽ không mạo hiểm hoặc mất hơn 2% phao, sẽ là 400 đô la.

Công thức này đảm bảo rằng sự an toàn của giao dịch của bạn nổi. Một chút khó chịu mà một vài khách hàng của tôi muốn làm là phân loại phí môi giới của họ như là một phần của việc giảm tối đa.

Bạn có thể làm điều này bằng cách trừ đi phí môi giới thị trường chứng khoán trong việc giảm tối đa. Nếu phí môi giới thị trường chứng khoán là 40 đô la cho chuyến trở về của bạn, hãy trừ 40 đô la từ mức giảm tối đa. Thay vì nhập $ 400 vào công thức, giờ đây bạn sẽ nhập $ 360. Khi điều này được tính toán, bạn có thể xác định bạn sẽ mua bao nhiêu cổ phiếu và hiểu rằng bạn đã chứa môi giới như một phần của việc giảm tối đa.

Bằng cách đặt kích thước vị trí của bạn để bạn tuân thủ quy tắc 2%, bạn đang sử dụng một chiến lược sẽ hạn chế kích thước tổn thất của bạn trong các chuỗi thua. Khi bạn gặp phải một chuỗi chiến thắng, kích thước vị trí của bạn sẽ tăng theo cách tương tự. Bằng cách thay đổi lượng vốn bạn đang quyết định rủi ro, bạn sẽ thay đổi các đặc điểm rủi ro của bạn thành tỷ lệ phần thưởng. Tất cả các quy tắc quản lý tiền thị trường chứng khoán của bạn sẽ làm việc cùng nhau để làm cho chiến lược giao dịch của bạn có lợi nhuận nhất có thể.